Τεχνική ανάλυση
Τεχνική ανάλυση μετοχών στο χρηματιστήριο
Η τεχνική ανάλυση δεν απαντά στο ερώτημα «Ποια μετοχή πρέπει να αγοράσω;», αλλά μάλλον στο ακόλουθο ερώτημα: «Πότε πρέπει να αγοράσω μια μετοχή στο χρηματιστήριο;». Για να γίνει αυτό, βασίζεται στη στατιστική μελέτη των τελευταίων χρηματιστηριακών συναλλαγών στις οποίες έχει αποτελέσει αντικείμενο η εν λόγω μετοχή.
Οι επενδυτές που ασκούν τεχνική ανάλυση χρηματιστηριακής αγοράς δεν ενδιαφέρονται να προσδιορίσουν εάν η τιμή μιας μετοχής είναι υπερτιμημένη ή υποτιμημένη. Στόχος τους είναι να προβλέψουν την κατεύθυνση των χρηματοπιστωτικών αγορών και, ως εκ τούτου, να προβλέψουν μια μελλοντική άνοδο (ή πτώση) της τιμής της μετοχής, με βάση το ιστορικό πρόσφατων συναλλαγών. Αυτές συγκρίνονται με τις τάσεις που παρατηρήθηκαν στη διακύμανση της τιμής της μετοχής στο παρελθόν.
Οι διαφορετικοί τύποι γραφημάτων μετοχών
Χάρη στην χρωματική κωδικοποίηση, μπορείτε εύκολα να διακρίνετε τις θετικές αλλαγές στις τιμές των μετοχών (με πράσινο χρώμα) από τις αρνητικές αλλαγές (με κόκκινο χρώμα), κάτι που βοηθά στον εντοπισμό τάσεων. Εκτός από αυτά τα γραφήματα, έχετε επίσης την επιλογή να επικαλύψετε έναν δείκτη, όπως τον EUROSTOXX 50 ή τον S&P 500, για να αναλύσετε την απόδοση της τιμής της σχετικής μετοχής και να τη συγκρίνετε με αυτήν του αντίστοιχου δείκτη αναφοράς.
Ένα αποτελεσματικό σημείο εκκίνησης για έναν επενδυτή που είναι νέος στην τεχνική ανάλυση στην χρηματιστηριακή αγορά είναι να μάθει ορισμένα από τα μοτίβα που παρατηρούνται συνήθως κατά τη μελέτη γραφημάτων μετοχών. Αυτές οι γενικές κατευθυντικές κινήσεις ονομάζονται τάσεις. Η εκμάθηση των βασικών στοιχείων είναι απαραίτητη για την έναρξη της τεχνικής ανάλυσης, ώστε να μπορείτε να μελετάτε αποτελεσματικά γραφήματα μετοχών.
Τόσο η ανοδική όσο και η καθοδική τάση είναι αρκετά εύκολο να αναγνωριστούν. Εάν αναλύσετε την τιμή οποιασδήποτε μετοχής για ένα αρκετά μεγάλο χρονικό διάστημα, σχεδόν σίγουρα θα εντοπίσετε και τις δύο τάσεις.
Για να μελετήσουμε πιο σύνθετα μοτίβα, είναι επίσης ενδιαφέρον να αναλύσουμε τι συμβαίνει όταν μια ανοδική τάση ακολουθείται από μια καθοδική τάση. Αυτό ονομάζεται αντιστροφή τάσης. Αυτό μερικές φορές συμβαίνει αρκετά ξαφνικά. Η γραφική αναπαράσταση της τιμής της μετοχής είναι τότε μια καμπύλη σχήματος V. Αυτή η κίνηση μπορεί, ωστόσο, να είναι και πιο σταδιακή.
Οι κινήσεις της χρηματιστηριακής αγοράς (ανοδικές ή πτωτικές) γενικά εξελίσσονται γύρω από δύο επίπεδα: στήριξης και αντίστασης. Όπως υποδηλώνει και το όνομά της, η στήριξη είναι μια τιμή κάτω από την οποία η τιμή της μετοχής δυσκολεύεται να πέσει. Αντίθετα, η αντίσταση είναι η τιμή που η μετοχή δυσκολεύεται να ξεπεράσει.
Ένα από τα πιο γνωστά μοτίβα τεχνικής ανάλυσης μεταξύ των επενδυτών είναι το μοτίβο κεφαλής και ώμων (H&S). Σε αυτό το μοτίβο, η κεφαλή αντιπροσωπεύει το επίπεδο αντίστασης που η τιμή της μετοχής δυσκολεύεται να ξεπεράσει, ενώ το ντεκολτέ (η κοιλότητα μεταξύ της βάσης των ώμων και της κεφαλής) αντιπροσωπεύει το επίπεδο στήριξης, καθώς επιτρέπει στην τιμή της μετοχής να παραμένει πάνω από ένα ορισμένο επίπεδο, ακόμη και μετά από μια πτωτική τάση.
Οι διαφορετικοί δείκτες της γραφικής ανάλυσης της χρηματιστηριακής αγοράς
Η πλατφόρμα συναλλαγών σας παρέχει επίσης πρόσβαση σε πολλούς διαφορετικούς δείκτες γραφημάτων που συμπληρώνουν τα γραφήματα μετοχών που αντιπροσωπεύουν τις τιμές των μετοχών. Σε κάθε σελίδα προϊόντος, μπορείτε να κάνετε κλικ στο κουμπί "διαδραστικό γράφημα" και θα ανοίξει ένα νέο παράθυρο.
Τι είναι ένας κινητός μέσος όρος;
Οι κινητοί μέσοι όροι είναι πιθανώς ο πιο συχνά χρησιμοποιούμενος δείκτης από τους επενδυτές στην τεχνική ανάλυση στην χρηματιστηριακή αγορά. Οι κινητοί μέσοι όροι είναι σταθμισμένοι μέσοι όροι που χρησιμοποιούνται για τη μελέτη της τρέχουσας κατεύθυνσης μιας τάσης. Η χρήση μιας σταθμισμένης μέσης τιμής σε μια περίοδο βοηθά στην εξομάλυνση των ημερήσιων διακυμάνσεων, παρέχοντας έτσι μια πιο ευανάγνωστη ένδειξη της συνολικής τάσης. Μέσω της πλατφόρμας συναλλαγών, μπορείτε να ορίσετε έναν κινητό μέσο όρο σε μια καθορισμένη περίοδο (n).
Πόσο αξιόπιστη είναι η τεχνική (γραφική) ανάλυση στην χρηματιστηριακή αγορά;
Για τους επενδυτές που είναι αρχάριοι στην τεχνική ανάλυση της χρηματιστηριακής αγοράς, θα συνειδητοποιήσουν γρήγορα ότι αυτοί οι δείκτες μπορούν να ερμηνευθούν με ποικίλους τρόπους. Επομένως, είναι απαραίτητο να πειραματιστούν με μια σειρά από επενδυτικές στρατηγικές και να χρησιμοποιήσουν έναν συνδυασμό δεικτών για να επιτύχουν ουσιαστικά αποτελέσματα συναλλαγών.
Είμαστε ανοιχτοί και διαφανείς σχετικά με τους κινδύνους που σχετίζονται με τις επενδύσεις.
Πριν ξεκινήσετε να επενδύετε, υπάρχουν αρκετοί παράγοντες που πρέπει να λάβετε υπόψη. Θα πρέπει να σκεφτείτε το επίπεδο κινδύνου που είστε διατεθειμένοι να αναλάβετε και ποια προϊόντα ταιριάζουν καλύτερα στο επίπεδο εξειδίκευσής σας. Είναι επίσης σημαντικό να αποφύγετε να επενδύετε χρήματα που μπορεί να χρειαστείτε βραχυπρόθεσμα ή να αναλαμβάνετε θέσεις που θα μπορούσαν να οδηγήσουν σε οικονομικές δυσκολίες. Όλα ξεκινούν με την εξέταση του τύπου του επενδυτή που θέλετε να είστε. Μπορείτε να βρείτε περισσότερες πληροφορίες σχετικά με τους κινδύνους που ενέχουν οι επενδύσεις, ανατρέχοντας στα έγγραφα γνωστοποίησης επενδυτικών υπηρεσιών μας ή στη σελίδα επενδυτικών κινδύνων.